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Emisión de bonos verdes alcanza 1 billón de dólares
Los emisores nuevos demuestran que el mercado de bonos verdes ya no es un nicho, sino que va camino de convertirse en una práctica generalizada.
La emisión mundial de bonos verdes alcanzó el billón de dólares, aún cuando la pandemia de Covid-19 ha causado nubarrones en los mercados financieros y desaceleró la actividad en este mercado de renta fija, según BloombergNEF (BNEF), firma global de investigación y análisis en temas de energía.
“Durante gran parte del 2020, la emisión de bonos verdes se vio rezagada con respecto a 2019, pero con las colocaciones logradas en septiembre de más de 50,000 millones de dólares, ofrece la esperanza de un posible auge en el último trimestre”, dijo Mallory Rutigliano, analista financiero de BNEF.
Agregó que en los primeros nueve meses de 2020, los bonos verdes representaron el 47% de la deuda sostenible emitida en todo el mundo.
Por su parte, NN Investment Partners (NN IP) el gestor de activos con sede en los Países Bajos, proyecta que el mercado global de bonos verdes alcanzará un valor de 2 billones de euros para finales de 2023.
Sin embargo, cifras del Climate Bonds Initiative (CBI), organización internacional centrada en promover el financiamiento verde, muestran que la emisión global de estos papeles está por alcanzar el billón de dólares. Hasta el 11 de noviembre el monto colocado desde el nacimiento de este mercado fue por 968,691 millones de dólares.
Aunque coincide en que septiembre fue un mes histórico en el monto financiado desde el 2007, con una emisión sin precedentes de 35,700 millones de dólares, cifra por debajo a lo reportado por BloombergNEF.
“La emisión de septiembre ascendió a 35,700 millones de dólares, lo que elevó el volumen acumulado a más de 968,000 millones de dólares, acercándose al hito del billón”, indicó CBI en un reporte.
En lo que va del 2020 se han registrado emisiones por 194,500 millones de dólares. Octubre cerró con colocaciones globales por 23,100 millones de dólares.
Los bonos verdes son instrumentos de deuda cuyos ingresos financian proyectos con diversos beneficios ambientales, incluida la mitigación del cambio climático.
NNIP subrayó que el mercado de bonos verdes está madurando, ya que los criterios utilizados para evaluar proyectos verdes se están definiendo mejor e incluyen cada vez más opiniones independientes.
Al mismo tiempo señaló que cerca del 85% de estos papeles merecen la etiqueta y el resto lo emiten empresas que pueden usar los ingresos para proyectos amigables con el medio ambiente, pero que participan en actividades que generan impactos negativos en otros lugares.
CBI agregó que los emisores nuevos demuestran que el mercado de bonos verdes ya no es un nicho, sino que va camino de convertirse en un “formato convencional” para muchos emisores de deuda.
Crece el interés
Entre los “impulsores” del mercado en los recientes meses estuvieron la emisión soberana de Alemania por 6,500 millones de euros, el bono verde nuevo más grande de este año. Igualmente, el gobierno sueco y Électricité de France contribuyeron con más de 5,000 millones de euros combinados.
Egipto se convirtió en el primer país árabe en emitir bonos verdes, con una oferta por 750 millones de dólares.
Otros emisores fueron los fabricantes de automóviles alemanes Daimler AG, con su colocación de 1,000 millones de euros para proyectos verdes y Volkswagen con una recaudación de 2,000 millones de euros para financiar proyectos de vehículos eléctricos.
En México
Coca-Cola FEMSA (KOF) recaudó 705 millones de dólares con la emisión de su primer bono verde en el mercado internacional, destacando como el más grande que ha colocado una compañía en Latinoamérica.
KOF usará los recursos para financiar proyectos verdes que ayuden a mitigar los efectos adversos del cambio climático, que impulsen el uso eficiente del agua, así como para una mejor gestión de residuos y reciclaje de botellas de plástico PET.
La compañía estadounidense de telecomunicaciones Verizon aumentó las cifras globales en este mercado con su segundo bono por 1,000 millones de dólares.
Mientras septiembre de este 2020 batió un récord mensual en emisiones, durante octubre se lanzaron ofertas como la del fabricante de automóviles sueco, Volvo, que colocó su primer bono verde por 500 millones de euros. Los ingresos los destinará al diseño, desarrollo y fabricación de coches totalmente eléctricos.
A siete años en la BMV
Vinte levanta 400 mdp con su primer bono sustentable
Inmobiliaria Vinte levantó 400 millones de pesos con la colocación de su primer bono sustentable que emite una empresa en la región de América Latina, el cual está alineado a los Objetivos de Desarrollo Sostenible (ODS) de las Naciones Unidas para el Desarrollo (PNUD).
Los recursos captados con la venta de los títulos de deuda, que fueron colocados a un plazo de siete años en la Bolsa Mexicana de Valores (BMV) y a una tasa variable de TIIE 28 +250 puntos base, serán utilizados por Vinte con el fin de financiar proyectos para desarrollar comunidades sustentables, que generen un beneficio ambiental y social en México.
Mediante un comunicado, la BMV resaltó que este es el primer bono corporativo en América Latina y el Caribe que está alineado a los estándares para Bonos ODS del SDG Impact del PNUD, verificado por Pacific Corporate Sustainability (PCS), empresa del Grupo Pacific Credit Rating (PCR).
La emisión de Vinte, agrega el documento, recibió la opinión favorable por parte de la firma global Sustainalytics US y cuenta con la calificación más alta sustentable de XB1+ por parte de la agencia calificadora HR Ratings.
Vinte expuso en un comunicado que “la emisión contó, principalmente, con el apetito por la inversión de impacto de Europa e implicó un paso importante en la estrategia de financiamiento de la compañía y de mayor confianza de los inversionistas en el modelo de negocios de bienestar compartido de Vinte”.
Este bono sostenible es el cuarto que coloca la emisora en el mercado local de deuda.