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Fibra Mty explora adquisición de Terrafina; se suma a la lista previa de seis interesados
El fideicomiso de inversión en bienes raíces industriales, comerciales y de oficinas, inició con el análisis para adquirir hasta el 100% de los certificados bursátiles fiduciarios inmobiliarios (CBFIs) de Fibra Terrafina.
Fibra Mty (FMTY14), un fideicomiso de inversión en bienes raíces industriales, comerciales y de oficinas, inició con el análisis para adquirir hasta el 100% de los certificados bursátiles fiduciarios inmobiliarios (CBFIs) de Fibra Terrafina, actualmente en circulación en la Bolsa Mexicana de Valores (BMV), con lo que se suma a la lista de seis oferentes más en esta potencial operación.
Lo anterior, después de que el pasado 16 de abril de 2024, el Comité Técnico aprobó iniciar formalmente con el análisis de viabilidad y proceso de auditoría para la potencial adquisición.
“Fibra Mty obtuvo la autorización del Comité Técnico de Terrafina para potencialmente adquirir el 10% o más de los CBFIs en circulación de Terrafina. En virtud de lo anterior (...) presentará en esta misma fecha una notificación al Comité Técnico de Terrafina para dar inicio formalmente con dicho proceso”, dijo en un comunicado enviado a la BMV.
Añadió que, sujetos a la conclusión del análisis de viabilidad y el proceso de auditoría correspondiente, la posible adquisición se llevaría a cabo a través de una oferta de intercambio de CBFIs, considerando una valuación de igualdad entre Terrafina y Fibra Mty.
De concretarse la operación, el portafolio de propiedades de ambos fibras sumaría un total de 5 millones 728,149 m2 distribuido en 386 propiedades, principalmente ubicados en el norte de México —equivalente al 65.4% del área bruta rentable—, seguido de los mercados en el bajío y el centro del país con 22.7% y 11.9%, respectivamente.
El fideicomiso inmobiliario se suma a una lista de seis oferentes —entre ellos Fibra Prologis y Fibra Uno— que buscan adquirir a Fibra Terrafina, un fideicomiso de inversión en bienes raíces industriales con cerca de 4 millones de metros cuadrados de espacio industrial rentable.
Fibra Prologis fue el primero en anunciar públicamente, en febrero de este año, su interés por comprar la totalidad del portafolio de bienes raíces industriales de Fibra Terrafina. Se estima que esta operación ascendería a cerca de 32,444.2 millones de pesos, en caso de concretarse al 100 por ciento.
Por su parte, Fibra Uno (Funo) también es de los seis interesados en adquirir a Terrafina. Su propuesta, anunciada en marzo pasado, es fusionar su portafolio de naves industriales que comprende poco más de 6 millones de metros cuadrados (m2) de área bruta rentable y sumar otros 1.5 millones de m2. El objetivo es crear “un vehículo subsidiario de vocación industrial”, controlado conjuntamente con Terrafina.
Ahora Fibra Mty se suma como otro oferente porque entre sus objetivos está posicionarse como el fideicomiso inmobiliario con la mayor presencia en los principales mercados industriales del norte de México y con el mejor margen operativo del sector.
Así como aumentar “la rentabilidad conjunta a través de las sinergias generadas, así como por la reclasificación potencial de riesgo, al incrementar la liquidez de los CBFIs en el mercado bursátil, una vez concluida la transacción”.
Fibra Mty espera obtener la aprobación de su Asamblea de Tenedores y las autorizaciones regulatorias correspondientes una vez completado el análisis de viabilidad y el proceso de auditoría.